1600(慶長5)年、井伊直政が近江国佐和山城に転封となると、遠江国龍潭寺の五世昊天宗建禅師を当地に招いて遠江国から分寺して建立したのがこの寺である。
　佐和山を借景にした方丈南庭｢ふだらくの庭｣は枯山水庭園、書院東庭｢蓬莱池泉庭｣は池泉鑑賞式庭園であり、共に開山・昊天宗建の作庭によるものである。他にも書院北庭「露地庭」がある。龍潭寺には禅宗の大学寮が併設されており、その中に造園を学ぶ園頭科があった。茶室の飄々庵は小堀遠州や井伊直弼などが茶を楽しんでいる。庫裏の一角には井伊八幡宮(現・渭伊神社)から勧請された渭伊大神が鎮座している。